停火又被打破 今天美伊局势又擦枪走火，首先是美国海军打击了正在布雷的伊朗船只，然后伊朗这边发射了导弹，然后美国报复空袭，然后伊朗防空反击。 油价大涨4%，黄金大跌到4500关键支撑，美股这边涨跌互现，道指下跌，芯片带动纳指继续大涨。 美伊为何反复反复，一方面是双方在为谈判最后施压“造牌”，另一方面是以色列这边的压力，按照现在的协议，开战前以色列的目标都没达成（“去核、换领导层”），因此特朗普这边的强硬派也要装腔作势一番，给以色列安抚。 总体看，接下去协议达成的概率越来越大，关于海峡、浓缩铀、解冻资金问题都有了具体解决方案，就看何时签字了。 因此判断是，风险拐点就快到了，今天有色金属板块已经反映了（全球补库存），金银这边还受海湾国家流动性压制，需要海峡开放，油卖出来才行。 大A这边抱团行情有冲顶迹象，5%个股集中度创了20年新高，而另一边宽基指数被GJD悄悄卖出，就是之前一直说的控制慢牛节奏，因此看到“老登”还在持续被卖出。 这也是无可奈何的事情，GJD筹码分布决定的，短期看红利板块的价值逐步显现，后期险资等还是会进场配置，而科技高位可以考虑部分切换，落袋为安。 今年保持波段操作，是一直强调的，对科技股可以抬头20%止盈，等到跌下来再逐步捡回来。 今天，智谱、Minimax调入恒生科技，表现不错，带动恒科上涨，不过我们私教课讲过，下半年主要大额减持里面就有他们，大家还是要注意，不要高位接盘。 黄金、大饼继续坚持，此处跌破支撑的风险不大，等待地缘风险最后阶段完成。 以上仅为个人观点，不代表投资建议，注意风险。